에너지 패러다임이 전환되는 시대. 최근 주식시장에서 가장 뜨거운 키워드 중 하나는 단연 ‘원전테마주’입니다. 특히 SMR(소형모듈원자로) 기술의 급부상, 한국 원전의 해외 수출 성과, 그리고 에너지안보 강화 필요성이 맞물리며 원전 관련주에 대한 투자자들의 관심이 폭발하고 있습니다.
이 글에서는 2025년 기준으로 원전산업의 동향과 주목할 만한 유망 원전테마주 7선을 핵심 이슈와 함께 정리합니다.
원전테마주 목차
원전테마주의 원전산업 동향
1) 글로벌 원전 산업 동향
미국, 원전 용량 4배 확대 추진
도널드 트럼프 대통령은 2050년까지 미국의 원자력 발전 용량을 현재의 100GW에서 400GW로 확대하는 행정명령에 서명했습니다. 이 계획에는 신규 원전 건설, 기존 원전 출력 증강, 규제 개혁 등이 포함되어 있으며, AI 데이터센터와 국방 산업의 전력 수요 증가에 대응하기 위한 조치입니다 .
AI 산업 성장으로 전력 수요 급증
AI와 데이터센터의 확산으로 전 세계 전력 수요가 급증하고 있습니다. 이에 따라 원자력 발전이 안정적인 전력 공급원으로 재조명되고 있으며, 소형모듈원자로(SMR)와 같은 차세대 원전 기술에 대한 관심도 높아지고 있습니다 .
2) 한국 원전 수출 및 산업 현황
체코 원전 수주 성공
한국수력원자력을 중심으로 한 ‘팀 코리아’가 체코 두코바니 신규 원전 2기 수주에 성공하며 유럽 시장에 본격 진출했습니다. 이는 2009년 UAE 바라카 원전 수주 이후 두 번째로, 한국 원전의 경쟁력을 입증한 사례입니다 .
중소·중견기업 수출 지원 확대
산업통상자원부는 ‘원전수출 첫걸음 프로그램 시즌2’를 통해 중소·중견기업의 원전 기자재 수출을 지원하고 있습니다. 체코, 캐나다, 루마니아 등 8개국을 대상으로 20개 품목에 대한 수출 지원이 이루어지고 있습니다 .
미국에 연구용 원자로 기술 수출
한국원자력연구원 컨소시엄이 미국 미주리대 차세대 연구용 원자로 설계 계약을 따내며, 66년 만에 미국에 원자로 기술을 역수출하는 성과를 거뒀습니다 .
3) 정책 및 정치 이슈
원전특별법 제정 논의
국회에서는 소형모듈원자로(SMR) 개발과 원전 산업 지원을 위한 ‘원전특별법’ 제정이 논의되고 있습니다. 그러나 정치권의 이견으로 법안 통과가 지연되고 있습니다 .
대선 후보들의 원전 정책
2025년 대선을 앞두고 주요 후보들은 원전 정책에 대한 입장을 내놓고 있습니다. 국민의힘 김문수 후보는 원전 비중 확대와 SMR 상용화 시기 단축을 공약으로 제시했으며, 더불어민주당 이재명 후보는 감원전 기조를 유지하고 있습니다.
2025년 주목할 원전테마주 국내 7선
| 종목명 | 주요 포인트 | 관련 키워드 |
|---|---|---|
| 두산에너빌리티 | SMR 개발 주도, 한국형 원전 대표 | SMR 수혜주, 원전 수출 |
| 한전기술 | 원전 설계 엔지니어링 전문 | 에너지안보, 원전 EPC |
| 한전KPS | 원전 정비, 안정적 수익 | 안정 수익, 원전 유지보수 |
| 현대건설 | 해외 원전 수주 유망, 체코·사우디 진출 | 원전 건설, 원전 수출 |
| 일진파워 | 원전용 보일러·부품 공급 | SMR 부품, 원전 기자재 |
| 우리기술 | 원전 제어계측 시스템 개발 | 소형원자로, SMR 기술 |
| 에너토크 | 원전 밸브 제어 전문, 기술력 확보 | 원전 자동화, 핵심 부품 |
소형모듈원자로(SMR) 관련주
| 종목명 | 관련성 |
|---|---|
| 두산에너빌리티 | 미국 NuScale과 SMR 협력 |
| 한전KPS | SMR 유지보수 가능성 |
| 하이록코리아 | 고압 배관 부품으로 SMR 간접 수혜 |
SMR은 Small Modular Reactor의 약자로, 소형모듈원자로를 뜻합니다.
기존 대형 원자로보다 작고, 공장에서 모듈 형태로 제작해 설치하는 차세대 원자로입니다.
안전성 높고, 설치 유연성 좋아 향후 에너지 대안으로 주목받고 있습니다
- 출력 300MW 이하의 소형 원자로로, 기존 대형 원전 대비 크기가 작고 모듈화되어 공장에서 제작 후 현장 조립이 가능합니다.
- 설계 구조상 안전성이 뛰어나며, 냉각 시스템이 자연순환 방식이라 사고 위험이 낮습니다.
- 전력 수요가 적은 지역, 도서산간, 산업 단지, 군기지, 수소 생산 등 다양한 분야에 활용 가능하며, 탄소중립과 전력망 안정성 확보에 기여할 수 있는 차세대 에너지원으로 주목받고 있습니다.
- 미국, 캐나다, 한국 등 주요국이 경쟁적으로 개발 중이며, 대표 기업으로는 미국의 NuScale, 한국의 두산에너빌리티 등이 있습니다.
글로벌 원전 관련 ETF
| ETF명 | 티커 | 설명 |
|---|---|---|
| Global X Uranium ETF | URA | 전 세계 우라늄 채굴·가공 기업에 투자 (캐나다, 카자흐스탄, 미국 등 포함) |
| Sprott Uranium Miners ETF | URNM | 우라늄 채굴 기업 집중 투자, 변동성 높지만 성장성 큼 |
| VanEck Nuclear Energy ETF | NLR | 원자력 발전소 운영 기업 중심, 배당 안정적 |
| iShares Global Clean Energy ETF | ICLN | 원자력 포함한 청정에너지 전반, 분산 투자 목적 |
TIP: 국내 투자자는 TIGER 글로벌클린에너지 (372500), KINDEX 글로벌우라늄 (417450) 등으로 우회 투자 가능
투자 시 주의할 점
- 정부 정책에 민감하므로 장기보다는 중단기 전략이 유효
- 수주 실적, 기술 상용화 시기, SMR 규제 진행상황 체크
- 글로벌 경쟁 업체 및 국제 원자력기구(IAEA) 규제도 모니터링 필요
투자포인트 요약
- 단기 모멘텀: 체코 원전 수주, 미국 에너지 정책 등 호재 지속 중
- 중기 기대감: SMR, AI 전력 수요, 원전 수출 확대 → 구조적 성장
- 리스크 요인: 정치 리스크(탈원전 정책 복귀 가능성), 안전 사고 이슈
마무리: 지금이 원전 관련주에 올라탈 적기일까?
- 2025년 현재, 원전테마주는 단기 테마주로서가 아닌 중장기 성장 동력 섹터로 재조명받고 있습니다.
- 특히 SMR 수혜주와 원전 수출 관련주, 에너지안보와 연계된 인프라 기업들은
- 장기적인 트렌드에 올라타는 유망한 기회가 될 수 있습니다.
- 투자 전 반드시 각 기업의 재무상태와 기술 경쟁력을 따져보고 분산투자 전략으로 접근하는 것이 중요합니다.
함께 읽으면 좋은 글
- 공포지수(VIX) 완전분석을 통한 미국주식투자 3대투자전략
- 2025년에도 통하는 스마트한 재테크전략7가지
- 초보미국주식투자,ETF, 개별주식 뭐가 더 좋을까?
- 2025년 고배당 미국 ETF추천 top5, 매달 배당받는ETF투자
참고자료
- 펀업종목테마 www.fsc.go.kr
- 매일경제 mk.co.kr
- 헤럴드경제 mk.co.kr
- 키움증권 kiwoom.com
- 삼성증권samsungpop.com
- 미래에셋증권miraeasset.com
- 대신증권 daishin.com
- 금융위원회 www.fsc.go.kr
